NISA（ニーサ）とは？仕組みからメリット・デメリットまで初心者に「簡単に」徹底解説

「NISA（ニーサ）を始めたいけれど、仕組みが難しくてよく分からない…」
「結局、何がお得で、どんなリスクがあるの？」

この記事では、そんな疑問を解決するために、NISAの仕組みをゼロから丁寧に解説します。
2024年に始まった「新NISA」の基本ルールから、2026年現在の最新トレンドまで、この記事さえ読めばNISAの全体像がしっかり掴める構成になっています。

NISA（ニーサ）とは？ 簡単に言うと「税金がかからない魔法の箱」

NISAとは、「投資で増えたお金（利益）に、税金がかからない制度」のことです。
正式名称は「少額投資非課税制度」ですが、覚えなくて大丈夫です。

イメージしやすいように、普通の口座とNISA口座を比べてみましょう。

普通の口座 vs NISA口座

通常、株式投資や投資信託で利益が出ると、その利益に対して約20%の税金がかかります。

• 【普通の口座】
  10万円の利益が出た → 約2万円が税金で引かれる（手取り約8万円）
• 【NISA口座】
  10万円の利益が出た → 税金は0円（手取り10万円まるごともらえる！）

このように、「NISA口座（という特別な箱）」の中で投資をするだけで、税金を払わずに済む。これがNISAの最大のルールであり、最強のメリットです。

仕組みを理解しよう！「2つの投資枠」と「限度額」

現在のNISA（新NISA）には、役割の違う2つの投資枠（ポケット）があります。
この2つは併用できるため、多くの人が両方を使って資産形成をしています。

投資枠の名前	つみたて投資枠	成長投資枠
どんな人向け？	初心者・コツコツ派	中級者・自由派
何が買える？	金融庁が厳選した 安全性の高い投資信託	企業の株（個別株）や 幅広い種類の投資信託
年間いくらまで？	120万円	240万円
買い方は？	積立のみ （毎月決まった額）	積立も一括購入もOK

一生涯で使える金額は「1,800万円」

NISAには、ひとりが一生のうちに投資できる上限金額が決まっています。

• 生涯投資枠：1,800万円
• そのうち、「成長投資枠」として使えるのは1,200万円まで

「1,800万円も投資できないよ！」と思うかもしれませんが、安心してください。
この枠は最短で埋める必要はありません。月1万円でも、月5,000円でも、自分のペースで時間をかけて埋めていけばOKです。

NISAのメリット・デメリット（注意点）

良いことばかりに見えるNISAですが、投資である以上リスクもあります。包み隠さず解説します。

メリット：ここがすごい！

1. 非課税期間が「無期限」
   以前のNISAは「20年間だけ」などの期限がありましたが、今は一生ずっと非課税（恒久化）です。老後までじっくり持ち続けられます。
2. 売却すると枠が復活する
   例えば、教育資金などで現金が必要になり、NISAの資産を売ったとします。すると、その翌年に売った分の投資枠（買った時の金額分）が復活します。「一度売ったら終わり」ではないので、人生のイベントに合わせて柔軟に使えます。

デメリット：ここは注意！

1. 元本割れのリスクがある
   銀行預金と違い、投資した金額より減ってしまう（元本割れ）可能性があります。特に短期間（1〜2年）ではマイナスになることもありますが、15年〜20年と長く続けることで、プラスになる確率は高まると言われています。
2. 「損益通算」ができない
   少し専門的ですが重要です。普通の口座なら「A株で出た利益」と「B株で出た損失」を相殺して税金を安くできます。しかし、NISAは「税金計算の外側」にある制度なので、NISAで損をしても、他の利益と相殺して税金を減らすことはできません。（＝NISAでの一人負けになります）

何を買えばいい？初心者におすすめの正解ルート

「枠の仕組みはわかったけど、具体的に何を買えばいいの？」
そんな初心者のために、失敗しにくい王道の選び方をご紹介します。

ステップ1：まずは「つみたて投資枠」だけでOK

いきなり「成長投資枠」で個別の企業の株を買うのは、ハイリスクです。
まずは「つみたて投資枠」を使い、「インデックスファンド」と呼ばれる投資信託を毎月定額（例：3万円）積み立てることから始めましょう。

ステップ2：商品は信託報酬の安い物を選ぶ

現在、多くの投資家に選ばれているのは以下の2つです。手数料（信託報酬）が非常に安いのが特徴です。

• eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）
  通称「オルカン」。これ1本で日本を含む世界中の企業に分散投資できます。「どの国が勝つかわからないから、全部買っておく」という一番無難で合理的な選択です。
• eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）
  世界経済の中心であるアメリカのトップ500社に投資します。過去の実績はオルカンより高いですが、アメリカ経済がこけた時の影響は大きくなります。

価格変動リスクが怖い…と言う人は、バランスファンドもオススメです。個人的にはeMaxis Slimバランス（８資産均等型）をずっとオススメしています。WealthNaviより絶対いいよ…。

また、ほったらかし投資という素敵な投資術を、山崎元さんと水瀬ケンイチさんが提唱しています。投資についてはまずこの一冊を読めば60点が取れると思います。初心者の方必読の一冊です。

【2026年1月現在】最新の改正ポイント

2024年に始まった新NISAですが、2026年現在も制度は進化を続けています。直近の「令和8年度税制改正大綱」で示された重要ポイントを押さえておきましょう。

「こどもNISA（仮称）」が準備中

これまでは18歳以上しかNISAを使えませんでしたが、0歳〜17歳の未成年も利用可能にする準備が進んでいます。
親が子供の将来のために、非課税で教育資金を積み立てられるようになる見込みです（2027年以降の開始予定）。

債券ファンドの解禁

これまで「つみたて投資枠」は株式中心の投資信託に限られていましたが、より安全性の高い「債券（国債や社債）」を投資対象とする商品も選べるようになる予定です。
「株式だけだと怖い」という慎重派の方にとって、選択肢が広がります。

まとめ：NISAは早く始めるほど有利

NISAとは、「投資の利益をまるごと自分のものにできる、国が用意した最強の制度」です。

投資には「時間」という味方が必要です。時間をかけて運用することで、リスクを抑えながら資産を増やせる可能性が高まります。
月5,000円からでも構いません。まずは証券口座を開設し、NISAという「お得な箱」を手に入れるところから始めてみましょう。